← Danh mục 100 · Tài Chính Doanh Nghiệp, Đầu Tư & Kinh Tế Vĩ Mô · Hình tương tác #063

Động Cơ Tích Sản Lãi Kép 30 Năm vs Sức Bào Mòn Ngầm Của Lạm Phát & Phí Quỹ

Đặt cạnh nhau đường cong hàm mũ của lãi kép và hai kẻ ăn mòn thầm lặng: lạm phát CPI cùng phí quản lý hàng năm.

Hình 63 · sơ đồ 6 trạm & 8 điểm chọn Bồn Chứa Thủy Tinh & Van Cổ Chai

Chọn kịch bản · kéo thanh · chạy mô phỏng · tháo rời

Số nhỏ trên trạm = thứ tự vận hành. Màu xám = tạm bỏ qua. Xem hình lớn ↗

Chọn kịch bản4 chế độ đối chứng

Đường đi đang kích hoạt · theo số trạm

Tỷ lệ tiết kiệm đầu tư định kỳ22 % thu nhập

Khoảng tối ưu: 18 đến 32 % thu nhập. Kéo ra ngoài ngưỡng để quan sát biến đổi.

Phí quản lý & giao dịch mỗi năm0,6 %/năm

Khoảng tối ưu: 0,3 đến 0,9 %/năm. Kéo ra ngoài ngưỡng để quan sát biến đổi.

Lạm phát bình quân dài hạn3,5 %/năm

Khoảng tối ưu: 2,5 đến 4,5 %/năm. Kéo ra ngoài ngưỡng để quan sát biến đổi.

Tài sản quy đổi sức mua hiện tại

14,8tỷ

Phần tài sản mất vì phí quỹ

11,5%

Số năm đạt Tự do Tài chính

21năm

Bấm vào trạm trên hình hoặc nút số bên dưới để đọc vai trò từng bộ phận.

Đọc hình như một mô hình giải thích

Hình tương tác này cô đọng cơ chế vận hành cốt lõi của chủ thể thành 6 trạm trực quan kèm đồng hồ đo và đầu ra đối chứng. Bấm vào từng hàng trong bảng tham chiếu bên dưới để nạp nhanh bộ thông số vào mô hình.

Bảng đối chiếu 4 kịch bản tham khảo (bấm vào dòng bất kỳ để áp dụng)
Kịch bản	Đường đi	Tỷ lệ tiết kiệm đầu tư định kỳ (% thu nhập)	Phí quản lý & giao dịch mỗi năm (%/năm)	Lạm phát bình quân dài hạn (%/năm)	Hệ quả quan sát
Tích sản ETF phí thấp kỷ luật (Tối ưu)	1 → 2 → 3 → 4 → 5 → 6	25 % thu nhập	0,5 %/năm	3,5 %/năm	Lợi suất thực ròng ~7%/năm, tài sản thực nhân 7.6 lần sau 30 năm
Gửi tiết kiệm mỏng manh (Thiếu tải)	1 → 2 → 4 → 6	6 % thu nhập	0,1 %/năm	1,5 %/năm	Tỷ lệ tích lũy quá nhỏ, sau 30 năm chưa đủ quỹ hưu trí cơ bản
Quỹ chủ động phí cao + Lạm phát nóng (Quá ngưỡng)	1 → 2 → 3 → 4 → 5 → 6	48 % thu nhập	2,8 %/năm	8,0 %/năm	Phí 2.8%/năm nuốt 42% lãi gộp, lạm phát cao xóa sạch phần tăng thực
Danh mục cân bằng Cổ phiếu & Trái phiếu (Thực tế)	1 → 3 → 4 → 5 → 6	20 % thu nhập	0,8 %/năm	4,0 %/năm	Biến động êm hơn, duy trì lợi suất thực ~5.2%/năm bền bỉ qua chu kỳ

Lợi suất Danh nghĩa
Con số phần trăm tăng trưởng hiển thị trên bảng giá hoặc quảng cáo quỹ, chưa trừ phí quản lý thường niên, thuế chuyển nhượng và trượt giá tiền tệ.

Lợi suất Thực Ròng
Tốc độ gia tăng sức mua hàng hóa dịch vụ thực sự của nhà đầu tư sau khi trừ sạch mọi loại phí và lạm phát CPI. Đây là biến số duy nhất quyết định sự giàu có thật.

Quan hệ định lượng minh họa: Lợi_suất_thực ≈ (1 + r_danh_nghĩa − Phí_quỹ) ÷ (1 + Lạm_phát) − 1